Tin về SCHD

Bài so sánh ba cách phân bổ danh mục thu nhập 945.000 USD: toàn bộ vào SCHD, toàn bộ vào JEPQ hoặc chia đều giữa hai quỹ. Dựa trên tỷ suất chi trả dự kiến, chuyển toàn bộ từ SCHD (lợi suất dự kiến 3,10%) sang JEPQ (tỷ suất phân phối dự kiến 11,57%) sẽ tăng thu nhập hằng năm từ khoảng 29.318 USD lên khoảng 109.306 USD, tức thêm khoảng 79.988 USD mỗi năm. Khoản chi trả cao của JEPQ chủ yếu đến từ phí quyền chọn, dao động theo biến động của Nasdaq, nên thu nhập hằng tháng không ổn định và phần tăng giá bị giới hạn; các khoản chi trả thường bị đánh thuế như thu nhập thông thường. SCHD trả cổ tức hằng quý ổn định hơn từ các công ty lâu đời, có lịch sử tăng cổ tức. Chia đều giữa hai quỹ sẽ tạo khoảng 69.312 USD mỗi năm, với lợi suất kết hợp 7,33%.

Khoảng ba năm qua, cổ phiếu AI thống trị thị trường, nay dòng tiền đang quay sang các ngành khác, và SCHD tăng 26% trong năm qua (chưa tính cổ tức). Quỹ theo chỉ số Dow Jones U.S. Dividend 100, công nghệ chiếm dưới 10% danh mục, nặng về chăm sóc sức khỏe (20,7%), hàng tiêu dùng thiết yếu (20,4%) và năng lượng (14,1%). Bài viết nêu lợi suất khoảng 3,2%, phí quản lý 0,06%, tỷ lệ P/E bình quân dưới 20 và mức chi trả cổ tức đã tăng hơn 550% kể từ cuối năm 2011. Theo tác giả, mua SCHD có thể là bước đi thông minh bất kể thị trường AI diễn biến ra sao.

Quỹ Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD) tăng 21,7% từ đầu năm đến nay, so với 10,9% của Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM), và có tỷ suất cổ tức 3,2% so với 2,4%. Kết quả vượt trội này phần lớn nhờ tỷ trọng ngành năng lượng 14,1%, cao hơn nhiều so với 3,4% của S&P 500, khi ngành năng lượng tăng 50,2% trong năm nay; dù vậy SCHD đã giảm tỷ trọng năng lượng từ 23,9% vào cuối tháng 3. SCHD tái cơ cấu danh mục hàng quý với tỷ lệ luân chuyển danh mục 40,6%, và hiện nắm nhiều cổ phiếu chăm sóc sức khỏe (20,7%) và hàng tiêu dùng thiết yếu (20,4%). Ngược lại, VYM giữ cổ phiếu lớn nhất là Broadcom ở mức 6,9% dù tỷ suất cổ tức của hãng chỉ còn 0,7%, và có cơ cấu ngành cân bằng hơn, gồm 21,1% tài chính và 13,7% công nghệ. Tác giả cho rằng VYM là lựa chọn tốt hơn cho nhà đầu tư dài hạn nhờ cơ cấu đa dạng hơn, với các ngành mà tác giả cho là thường tăng trưởng nhanh hơn trong dài hạn.