Bài viết điểm qua ba cổ phiếu hạ tầng AI được chú ý sau khi Elon Musk gợi ý khả năng hợp nhất SpaceX và Tesla, trong bối cảnh SpaceX ghi nhận quý có lãi đầu tiên và mảng Super Intelligence đã trở thành động cơ điện toán đám mây trị giá hàng tỷ USD. Lite-On Technology sản xuất module quản lý nguồn và linh kiện quang điện tử cho máy chủ và trung tâm dữ liệu, có vốn hóa NT$594,5 tỷ, và ban lãnh đạo dự kiến doanh thu liên quan AI tăng từ 15–20% năm 2025 lên ít nhất 25% năm 2026. Semtech thiết kế chip tốc độ cao và thiết bị kết nối IoT, có vốn hóa 13,3 tỷ USD, và nằm ở vị trí hưởng lợi khi lưu lượng trung tâm dữ liệu tăng. Insight Enterprises tích hợp phần cứng, phần mềm và dịch vụ cho môi trường CNTT sẵn sàng cho AI, có vốn hóa 4,8 tỷ USD. Bài cho rằng mỗi công ty đều có một áp lực riêng, như lợi nhuận hoặc nguồn vốn, có thể ảnh hưởng đến phần lợi ích từ nhu cầu AI.
Tóm tắt do AI của Upside viết từ bài gốc. Đọc bài gốc để có đầy đủ thông tin.
Tiêu đề gốc: 3 AI Infrastructure Stocks Investors Are Watching After Elon Musk Floated A SpaceX Tesla Tie Up
Đọc bài gốc trên Yahoo Finance ↗
Từ khoá
TSLASpaceXElon Musktrí tuệ nhân tạođiện toán đám mây
Bấm vào từ khoá để xem các tin khác cùng chủ đề.
Mã liên quan và hướng tác động
TSLA
▲ Có thể tích cựcTesla, Inc.
Mức liên quan: thấp
| Thị trường | Cổ phiếu Mỹ |
|---|---|
| Ngành | Tiêu dùng không thiết yếu |
| Nhóm ngành | Automobile Manufacturers |
| Vốn hoá | 1,4 NT US$ |
| Đóng cửa phiên 20/10/2026 | 373,77 |
| Thay đổi trong phiên | +1,55% |
Hướng tác động do AI chấm từ tiêu đề tin, có thể sai. Đây không phải khuyến nghị đầu tư.
Tin liên quan
- Musk: “Tôi chưa từng thấy thứ gì tăng trưởng nhanh thế này”. Một sản phẩm là chìa khóa để Musk đạt mục tiêu doanh thu 1 nghìn tỷ USD
Elon Musk nói Grok Bot, tác nhân AI hoạt động liên tục mà SpaceX ra mắt vào tháng 8, là sản phẩm tăng trưởng nhanh nhất ông từng thấy và có thể dùng phần lớn sức tính toán siêu trí tuệ của công ty. SpaceX cho biết Grok Bot có 800.000 người dùng trả phí hằng tuần đầu tháng 10, tăng hơn gấp đôi so với tháng trước, và dự kiến triển khai rộng cho doanh nghiệp trong vài tuần tới. Musk ước tính doanh thu định kỳ hằng năm (ARR) của SpaceX vào cuối năm 2027 nằm trong khoảng 500 tỷ đến 1 nghìn tỷ USD, nhưng đây là dự báo riêng của ông chứ không phải hướng dẫn chính thức của công ty. CFO Bret Johnson đặt mục tiêu 100 tỷ USD ARR vào cuối năm nay, trong khi doanh thu bộ phận AI quý 3 đạt 7,6 tỷ USD, tăng 830% so với cùng kỳ, chủ yếu từ dịch vụ đám mây. Chi tiêu vốn quý 3 là 19,6 tỷ USD và dự kiến 35 đến 40 tỷ USD trong quý 4.
- Elon Musk ủng hộ thương vụ sáp nhập SpaceX-Tesla khi hãng tên lửa có lãi lần đầu
Elon Musk cho biết ông ủng hộ khả năng sáp nhập SpaceX và Tesla, gọi đây là “ý tưởng hay”, nhưng nhấn mạnh các ủy ban đặc biệt của hai công ty chưa thống nhất điều khoản và không có gì bảo đảm thương vụ sẽ thành. SpaceX ghi nhận lợi nhuận ròng 4,4 tỷ USD trong quý 3, so với lỗ 1,1 tỷ USD một năm trước, khi doanh thu tăng 161% lên 14,6 tỷ USD. Động lực chính đến từ mảng AI, nay được gọi là “Super Intelligence”, với doanh thu tăng hơn chín lần lên 7,6 tỷ USD nhờ các thỏa thuận cho thuê điện toán với Anthropic và Google. Chi tiêu vốn vẫn ở mức cao, với 19,6 tỷ USD trong quý và công suất điện toán đạt 1,7 gigawatt. Doanh thu Starlink tăng 69% lên 5,2 tỷ USD, nhưng doanh thu trung bình mỗi người dùng hàng tháng giảm xuống còn 69 USD từ mức 83 USD.
- 3 cổ phiếu do nhà sáng lập dẫn dắt đáng theo dõi trong tháng 10 năm 2026
Bài viết nêu việc nhà đầu tư giàu có ở Trung Quốc đang tất toán quỹ tín thác ở nước ngoài trước các quy định thuế mới về thu nhập hải ngoại, từ đó gợi ý chú ý đến doanh nghiệp do nhà sáng lập dẫn dắt. Tesla (TSLA) được nêu với doanh thu mảng ô tô khoảng 90,8 tỷ USD, mảng năng lượng khoảng 12,8 tỷ USD và vốn hóa khoảng 1,45 nghìn tỷ USD, đồng thời theo đuổi nhiều dự án đầy tham vọng và mang tính đầu cơ như AI, robotaxi, robot hình người và lưu trữ pin. Space Exploration Technologies (SPCX) có Starlink đóng góp khoảng 13,9 tỷ USD, mảng không gian khoảng 4,1 tỷ USD, AI khoảng 5,1 tỷ USD và vốn hóa khoảng 2,07 nghìn tỷ USD. Bài nhấn mạnh Starlink là mảng dẫn đầu doanh thu và là mảng duy nhất báo lãi hoạt động.
- Elon Musk có thể đã chấm dứt đợt sụt giảm cổ phiếu AI tháng 10 khi NVIDIA, Intel và SanDisk tăng sau một phát ngôn về SpaceX
Cổ phiếu NVIDIA, Intel và SanDisk tăng trong giao dịch trước giờ mở cửa sau khi Elon Musk mô tả tốc độ SpaceX bổ sung năng lực tính toán AI trong báo cáo quý III. SpaceX kết thúc quý III với 1,7 gigawatt công suất tính toán theo thiết kế, chi 19,6 tỷ USD cho đầu tư vốn và dự kiến chi 35–40 tỷ USD trong quý IV. Mục tiêu của Musk gồm khoảng 200.000 chip NVIDIA Blackwell Ultra đưa vào hoạt động mỗi tháng trong năm 2026, 2,5–3 gigawatt vào cuối năm và ít nhất 13 gigawatt vào cuối 2027, dù SpaceX chưa công bố đơn đặt chip nào. Đà tăng thu hẹp sau giờ mở cửa nhưng cả ba cổ phiếu vẫn tăng lúc 11 giờ sáng ET, sau một tháng SanDisk giảm 21,35% và Intel giảm 14,14%. Bài viết cho rằng một buổi sáng chưa chứng minh được gì vì đây là mục tiêu chưa được ký kết và năng lực tính toán được cho thuê theo giá thị trường giao ngay, trong khi Truist nhận định quý này là dữ liệu ủng hộ các nhà cung cấp điện toán đám mây AI.
- Tesla đang giao dịch giống SpaceX hơn là một công ty ô tô
Tesla (TSLA) hiện biến động khá giống SpaceX (SPCX): trong 20 phiên gần nhất, hệ số tương quan giữa hai cổ phiếu là 0,64, so với 0,15 trong 20 phiên đầu sau đợt IPO hồi tháng Sáu của SpaceX. Ngược lại, tương quan của Tesla với GM và Ford lần lượt là -0,10 và -0,14. Kể từ khi Elon Musk lần đầu gợi ý khả năng sáp nhập hai công ty, Tesla tăng khoảng 4% đến thứ Ba, trong khi GM và Ford mỗi hãng giảm hơn 11%. Sau khi loại trừ biến động của Nasdaq 100, tương quan còn lại giữa Tesla và SpaceX là 0,32, mà bài báo cho là dấu vết của giao dịch đầu cơ sáp nhập; SpaceX được định giá khoảng 2,25 nghìn tỷ USD, Tesla khoảng 1,52 nghìn tỷ USD. Quyền chọn đang định giá mức biến động 5,4% sau báo cáo kết quả quý III của Tesla, trong khi biến động thực tế trung vị sau báo cáo từ năm 2023 gần 10% theo cả hai chiều.
- Hội đồng quản trị SpaceX và Tesla nghiên cứu khả năng sáp nhập trị giá 3,5 nghìn tỷ USD
Elon Musk công khai ủng hộ việc sáp nhập SpaceX với Tesla, có thể trở thành thương vụ sáp nhập doanh nghiệp lớn nhất từ trước đến nay. Chuyên gia Sana Pashankar của Bloomberg Intelligence nhận định đây có vẻ là “khi nào” chứ không phải “có hay không”, nhưng quyết định cuối cùng phụ thuộc vào sự ủng hộ của cổ đông, đặc biệt là phía Tesla. Theo các nguồn tin, hai bên có thể muốn hoàn tất thương vụ trong nhiệm kỳ chính quyền hiện tại nhờ môi trường pháp lý thuận lợi, dù thời điểm vẫn khó dự đoán. Về kết quả quý của SpaceX, công ty vượt ước tính về doanh thu và lợi nhuận ròng, nhờ doanh thu từ Starlink và mảng AI cho thuê năng lực tính toán cho các công ty AI khác, đồng thời lỗ thu hẹp so với quý trước. Việc Grok được sử dụng rộng rãi hơn cũng góp phần cải thiện kết quả này.
Thị trường liên quan
Tin mới nhất
- Những ngân hàng định ra chuẩn cho AI agent cũng chính là những bên đang chặn chúng
Bài viết cho rằng các ngân hàng đang theo đuổi hai hướng mâu thuẫn: vừa xây dựng chuẩn mở để AI agent truy cập tài khoản, vừa siết quyền truy cập của chúng trên thực tế. Bank of America và Wells Fargo đều nằm trong danh sách tham gia Personal Agent Protocol (Poppy) và cũng nằm trong nhóm hạn chế AI bên thứ ba. Giao thức này, do Sierra và Meta công bố, đề xuất các mức quyền từ chặn hoàn toàn đến toàn quyền, nhưng phần thanh toán vẫn chưa có trong đặc tả chính. Trong khi đó, JPMorgan Chase, Bank of America, Citi, Schwab và Wells Fargo lần lượt siết truy cập, với lo ngại về các agent thiếu kiểm soát, yêu cầu con người phê duyệt việc chuyển tiền và câu hỏi về trách nhiệm pháp lý. Bài viết mô tả đây là cách các doanh nghiệp tự điều tiết để lấp khoảng trống mà luật pháp chưa có.
- Bộ trưởng Tài chính Bessent ví Đạo luật GENIUS với cải cách ngân hàng thời Lincoln
Bộ trưởng Tài chính Mỹ Scott Bessent so sánh Đạo luật GENIUS về stablecoin với cải cách ngân hàng thời Tổng thống Abraham Lincoln, khi đăng trên X hoan nghênh quy định cuối cùng của Cơ quan Kiểm soát Tiền tệ (OCC) và gọi đạo luật là “bước ngoặt” của tài chính Mỹ. Ông đối chiếu với Đạo luật Tiền tệ Quốc gia năm 1863, còn OCC cho rằng quy định sẽ hỗ trợ đổi mới khu vực tư nhân, cạnh tranh và vị thế dẫn đầu của Mỹ về tài sản số. Quy định về dự trữ, quy đổi và các dịch vụ liên quan có hiệu lực từ ngày 18 tháng 1 năm 2027. Từ thời điểm này, các công ty phát hành stablecoin thanh toán tại Mỹ nhìn chung cần được cấp phép, áp dụng cho ngân hàng quốc gia, hiệp hội tiết kiệm liên bang, chi nhánh ngân hàng nước ngoài, công ty phi ngân hàng và một số tổ chức phát hành nước ngoài.
- Lợi thế mô hình: Trọng lượng đang biến mất và giá của watt
Anthropic cam kết gần 90 tỷ USD để đảm bảo hạ tầng tính toán với Nscale, gồm 44,6 tỷ USD trong hồ sơ SEC tháng 9 và một thỏa thuận thứ hai khoảng 45 tỷ USD đang đàm phán theo Bloomberg; cả hai đều nhắm tới Monarch Compute Campus ở Tây Virginia. Bài viết lập luận rằng trọng số mô hình đang thành hàng hóa, và cuộc đua chuyển sang ai kiểm soát năng lượng. Cùng tuần, DeepSeek mở mã nguồn DeepInfer và llm-d 1.0 đạt trạng thái sẵn sàng tổng quát; IBM cho biết theo báo cáo của nhà cung cấp, tự triển khai trên llm-d giảm chi phí 5-10 lần so với API thương mại. Tại Trung Quốc, ByteDance, Alibaba và Tencent đặt hơn 3 triệu chip RTX PRO 5500 trị giá khoảng 35 tỷ USD, nhưng theo báo cáo chưa được xác minh trên mạng xã hội, tỷ lệ đáp ứng chỉ 5-10%.
- Một hiện tượng lạ vừa xảy ra trên thị trường chứng khoán Việt Nam
Khối ngoại vừa mua ròng 190 tỷ đồng trên HoSE ngày 21/10, sau 20 phiên bán ròng liên tiếp; đây là phiên mua ròng thứ hai kể từ khi Việt Nam được nâng hạng lên thị trường mới nổi thứ cấp của FTSE Russell từ ngày 21/9, dù giá trị còn nhỏ so với áp lực bán trước đó. BSC ước tính khoảng 33.000 tỷ đồng (1,27 tỷ USD) dòng vốn từ nâng hạng sẽ về trong năm 2027, theo lộ trình 141 triệu USD vào tháng 9/2026, 282 triệu USD vào tháng 3/2027 và khoảng 494 triệu USD mỗi đợt tháng 6 và tháng 9/2027. BSC cũng cho rằng áp lực bán của quỹ chủ động có thể thu hẹp sau bốn năm bán ròng liên tiếp, còn thanh khoản ngân hàng cải thiện khi chênh lệch huy động - tín dụng thu hẹp từ 2,8 triệu tỷ đồng xuống 2,7 triệu tỷ đồng vào tháng 8, lần đầu sau 11 quý. Bài viết cho rằng chưa thể xác nhận dòng vốn ngoại đã đảo chiều.
- Một cổ phiếu ngân hàng được hơn 50 quỹ cùng gom hàng, lợi nhuận quý 3 dự báo tăng vọt
Cổ phiếu ngân hàng chiếm 8/10 mã được quỹ mua ròng nhiều nhất trong tháng 9, khoảng 1.034 tỷ đồng, chủ yếu ở VPB, MBB và ACB; đây là tháng thứ hai liên tiếp nhóm này được mua ròng. MBB thu hút khoảng 52 quỹ tham gia, nhiều nhất, còn VPB được mua ròng 28,7 triệu cổ phiếu từ 20 quỹ. FiinGroup cho biết phần lớn lực mua đến từ điều chỉnh danh mục ETF chứ không chỉ là quyết định riêng của từng quỹ mở. SSI Research dự báo lợi nhuận trước thuế quý III/2026 của nhóm ngân hàng đạt 10.000 tỷ đồng, tăng 38% so với cùng kỳ nhưng giảm 5% so với quý trước, với áp lực từ NIM và nợ xấu. Trong khi đó, quỹ cổ phiếu giảm bình quân 6% trong quý III và các quỹ đầu tư bị rút ròng khoảng 8.600 tỷ đồng.
- 24 "cá mập" đã âm thầm làm điều này trước nhịp tăng 47 điểm của VN-Index
Theo FiinGroup, trong tháng 9/2026 có 24/37 quỹ mở cổ phiếu tăng tỷ trọng tiền mặt, so với 16 quỹ ở tháng 8. Các quỹ lớn như DCDS (NAV khoảng 5.837 tỷ đồng) tăng tiền từ 9,1% lên 15,5%, VLGF từ 10% lên 11,9% (tháng thứ ba liên tiếp) và EVESG từ 3,2% lên 5%. Ngược lại, VFMVSF giảm tỷ trọng tiền từ 11,5% xuống 10%. Bối cảnh là nhóm quỹ cổ phiếu giảm bình quân 6% trong quý III và 7,2% trong 9 tháng, còn các quỹ bị rút ròng 8.600 tỷ đồng trong quý III, lũy kế 9 tháng gần 31.700 tỷ đồng.
Nhận bản tin trên Telegram, Zalo
Tham gia kênh Upside trên Telegram hoặc nhóm Zalo để nhận bản tin chứng khoán Việt Nam và vàng lúc 8:00, 19:00 các ngày giao dịch và tổng kết tuần sáng thứ Bảy.