Berkshire Hathaway hiện do Greg Abel điều hành sau khi Warren Buffett nghỉ hưu vị trí CEO vào ngày 31/12 và rời ghế chủ tịch hội đồng quản trị vào giữa tháng 9, với danh mục đầu tư trị giá 368 tỷ USD. Ba cổ phiếu nắm giữ lâu năm gồm Coca-Cola, American Express và Moody's có tỷ suất cổ tức trên giá vốn của Berkshire lần lượt là 65%, 45% và 41%, trong khi tỷ suất theo giá thị trường tính đến ngày 22/10 chỉ là 2,22%, 1,17% và 0,84%. Theo bài, sự kiên nhẫn và giá vốn thấp là yếu tố tạo nên tỷ suất cao này, với cổ tức hằng năm mỗi cổ phiếu lần lượt là 2,12 USD, 3,80 USD và 4,12 USD. Bài cũng dẫn nghiên cứu của Hartford Funds cùng Ned Davis Research cho thấy các cổ phiếu trả cổ tức có lợi suất bình quân 9,2% mỗi năm giai đoạn 1973–2025, so với 4,21% của nhóm không trả cổ tức.
Tóm tắt do AI của Upside viết từ bài gốc. Đọc bài gốc để có đầy đủ thông tin.
Tiêu đề gốc: Meet the Stocks Yielding 65%, 45%, and 41% Annually for Warren Buffett's Berkshire Hathaway
Đọc bài gốc trên Yahoo Finance ↗
Từ khoá
Berkshire HathawayWarren Buffettcổ tức
Bấm vào từ khoá để xem các tin khác cùng chủ đề.
Tin liên quan
- 2 cổ phiếu nên mua trong 5 mã chiếm khoảng 61,5% danh mục của Berkshire Hathaway
Bài viết cho biết danh mục cổ phiếu khoảng 365 tỷ USD của Berkshire Hathaway tập trung cao, với năm mã chiếm khoảng 61,5%: Apple (21,5%), American Express (13%), Coca-Cola (10,3%), Alphabet (9,9%) và Bank of America (6,8%). Berkshire nắm American Express và Coca-Cola từ thập niên 1980 và 1990 và chưa bán cổ phiếu nào kể từ đợt mua ban đầu, còn Bank of America đã bị cắt giảm trong các quý gần đây, trong khi Alphabet là vị thế lớn mới nhất. Tác giả nêu Apple và Coca-Cola là hai lựa chọn yêu thích nhất trong nhóm, với lý do Apple đã mua lại cổ phiếu trị giá hơn 850 tỷ USD từ năm 2013 và ít đầu tư hạ tầng AI, còn Coca-Cola có lịch sử tăng cổ tức lâu dài và cổ phiếu tăng gần 35% trong năm nay.
- BNSF đã trả cổ tức 4,4 tỷ USD cho Berkshire Hathaway năm ngoái. Berkshire mua công ty này với giá 34,5 tỷ USD năm 2010.
Theo thư gửi cổ đông năm 2025 của CEO Greg Abel, BNSF, công ty đường sắt thuộc Berkshire Hathaway, có 8,1 tỷ USD lợi nhuận hoạt động năm 2025, trong đó 4,4 tỷ USD được chia cho Berkshire dưới dạng cổ tức tiền mặt, và công ty đang có đà đạt ít nhất mức tương đương trong năm nay. Sáu tháng đầu năm 2026, lợi nhuận hoạt động của BNSF đạt hơn 2,9 tỷ USD, tăng gần 10% so với cùng kỳ. Berkshire mua BNSF năm 2010 với giá 34,5 tỷ USD, nên sau 16 năm, tỷ suất cổ tức hiệu dụng trên khoản đầu tư ban đầu đạt 12,7%, chưa tính phần giá trị tăng thêm. Các ước tính về giá trị thị trường của BNSF dao động từ 75 đến 200 tỷ USD, và Buffett từng cho biết đây là tài sản giá trị thứ hai của Berkshire. Tác giả cho rằng cổ đông có thể mong Abel mua thêm các doanh nghiệp tạo tiền nhỏ thay vì dùng 365,5 tỷ USD tiền mặt chưa đầu tư để mua cổ phiếu.
- Warren Buffett đã chi khoảng 1,3 tỷ USD mua cổ phần Coca-Cola của Berkshire; hiện trị giá khoảng 37 tỷ USD
Năm 1994, Berkshire Hathaway kết thúc đợt mua cổ phiếu Coca-Cola kéo dài bảy năm, với khoản chi khoảng 1,3 tỷ USD cho 400 triệu cổ phiếu; hiện cổ phần này trị giá khoảng 37 tỷ USD khi giá quanh 93 USD. Cổ tức Berkshire nhận từ Coca-Cola đã tăng từ 75 triệu USD năm 1994 lên 816 triệu USD năm 2025, và mức hiện tại khoảng 848 triệu USD mỗi năm. Tác giả cho rằng lợi suất cổ tức ban đầu của Buffett khoảng 5,8% là yếu tố quan trọng, trong khi người mua hôm nay chỉ nhận khoảng 2,3%, và cổ phiếu hiện giao dịch khoảng 29 lần thu nhập điều chỉnh bốn quý gần nhất so với 23 lần cuối năm 2025. Coca-Cola báo doanh thu hữu cơ quý 2 năm 2026 tăng 6% và thu nhập trên cổ phiếu điều chỉnh tăng 11%, trong khi ban lãnh đạo kỳ vọng năm 2026 tăng 9–10%. Cổ phiếu đã tăng khoảng 34% kể từ cuối năm 2025.
- Berkshire Hathaway: Cổ phiếu có còn an toàn khi không còn Warren Buffett?
Greg Abel đã thay Warren Buffett làm CEO Berkshire Hathaway trong năm nay, và cổ phiếu vẫn tăng khoảng 9% từ đầu năm. Tháng trước, Buffett rời vị trí chủ tịch để con trai Howard đảm nhiệm, với vai trò giữ gìn giá trị và văn hóa công ty, còn Abel điều hành hoạt động kinh doanh. Tác giả lo ngại Abel chưa có kinh nghiệm quản lý danh mục quy mô như của Berkshire, đồng thời công ty đã tăng nắm giữ Alphabet và mua cổ phần Bending Spoons, một công ty chuyên mua lại doanh nghiệp, có thể làm tăng rủi ro và biến động của danh mục. Theo tác giả, danh mục có thể khác đi đáng kể trong vài năm tới, nên hiện ông chọn cách theo dõi thêm.
- Hai cổ phiếu AI của Warren Buffett mà tôi sẽ mua ngay bây giờ và không bao giờ bán
Bài viết cho rằng Apple và Alphabet, hai khoản nắm giữ trong danh mục Berkshire Hathaway của Warren Buffett, phù hợp với đầu tư dài hạn vì hoạt động kinh doanh của cả hai không phụ thuộc hoàn toàn vào thành công của AI. Apple có lượng khách hàng trung thành lớn và mảng dịch vụ tạo doanh thu định kỳ, còn Berkshire dù đã giảm bớt vị thế vẫn giữ Apple làm khoản nắm giữ lớn nhất. Alphabet sở hữu Google và YouTube, đang dùng các mô hình Gemini làm động lực tăng trưởng mới trong Search, Workspace, Android và Google Cloud, nhưng các mảng cốt lõi vốn đã mạnh. Theo tác giả, rủi ro lớn nhất là nhà đầu tư đánh giá quá cao lợi nhuận mà từng công ty có thể kiếm được từ AI.
- Jim Cramer cảnh báo nhà đầu tư đừng dồn toàn bộ tiền vào Warren Buffett
Thị trường liên quan
Tin mới nhất
- UPS vượt kỳ vọng lợi nhuận quý, tiếp tục nâng dự báo cả năm
UPS báo cáo lợi nhuận điều chỉnh quý III đạt 1,69 USD mỗi cổ phiếu, cao hơn mức 1,63 USD được kỳ vọng, và doanh thu 22,9 tỷ USD so với 22,29 tỷ USD dự kiến. Lợi nhuận ròng đạt 1,16 tỷ USD, tương đương 1,37 USD mỗi cổ phiếu, giảm nhẹ so với 1,31 tỷ USD (1,55 USD) cùng kỳ năm trước. UPS nâng dự báo doanh thu hợp nhất cả năm lên khoảng 92,6 tỷ USD từ mức 91,2 tỷ USD, và dự báo doanh thu quý IV đạt 25,7 tỷ USD. Doanh thu mảng nội địa tăng 4,5%, quốc tế tăng 7,1% và mảng giải pháp chuỗi cung ứng tăng 18,2%, chủ yếu nhờ vận tải giao nhận và logistics, bao gồm cả lĩnh vực y tế. CEO Carol Tomé cho biết UPS bước vào mùa mua sắm lễ hội 'từ vị thế mạnh' với mạng lưới tự động hóa và hiệu quả nhất trong lịch sử công ty.
- Ripple giành phê duyệt cuối cùng cho ngân hàng ủy thác đứng sau stablecoin RLUSD quy mô 2,6 tỷ USD
OCC đã cấp phê duyệt cuối cùng để Ripple thành lập Ripple National Trust Bank, 10 tháng sau khi chấp thuận có điều kiện vào tháng 12 năm 2025. Ngân hàng sẽ quản lý dự trữ bảo đảm cho stablecoin RLUSD, làm đại diện ủy thác tài sản thế chấp cho người nắm giữ và cung cấp dịch vụ lưu ký tài sản số theo ủy thác cho doanh nghiệp. RLUSD vẫn do Standard Custody & Trust Company phát hành, công ty này chịu sự quản lý của Sở Dịch vụ Tài chính New York (NYDFS), nên stablecoin sẽ chịu giám sát cả ở cấp bang lẫn liên bang. Phê duyệt này diễn ra khi các ngân hàng cộng đồng kiện giấy phép ngân hàng ủy thác tiền mã hóa của OCC ra tòa, và Thượng nghị sĩ Elizabeth Warren đã gọi các giấy phép này là bất hợp pháp. Theo CoinGecko, RLUSD có vốn hóa thị trường khoảng 2,6 tỷ USD.
- Đợt bán tháo cổ phiếu AI ở Trung Quốc đáng lo, nhưng các nhà đầu cơ tiền mã hóa chưa dự báo bong bóng AI ở Mỹ sẽ vỡ
Những người đặt cược tiền mã hóa hiện thấy rủi ro ngành AI Mỹ sụp đổ sớm là thấp, dù đã có dấu hiệu cảnh báo từ Trung Quốc. Trên Polymarket, nền tảng dự đoán dựa trên Polygon (mã POL), xác suất bong bóng AI vỡ được định giá chỉ 9%.
- JPMorgan Chase cho rằng bitcoin sẽ vượt cổ phiếu, trái phiếu và vàng trong 10 năm tới. Vì sao nhận định này có thể đúng
Báo cáo mới của bộ phận quản lý tài sản JPMorgan Chase cho rằng trong kịch bản cơ sở, bitcoin sẽ sinh lợi bình quân 10% mỗi năm trong 10 năm tới, cao hơn cổ phiếu vốn hóa lớn Mỹ (7,5%), trái phiếu Mỹ diện rộng (5,6%) và vàng (5,5%). Kết quả này dựa trên ba yếu tố: nguồn cung bitcoin tăng chậm hơn tăng trưởng tiền tệ toàn cầu (trọng số 65%), việc đưa bitcoin vào danh mục cùng các tài sản lưu trữ giá trị khan hiếm như vàng (30%), và hoạt động mạng lưới ngày càng tăng. Theo mô hình, giá bitcoin có thể đạt khoảng 211.130 USD vào năm 2036, so với 81.300 USD tính đến ngày 26/10; kịch bản xấu giảm 11,2% mỗi năm, kịch bản tốt tăng 16,6% mỗi năm. Ngân hàng dự báo biến động ở mức 55% và mô tả bitcoin vừa là tài sản đầu cơ, vừa là công cụ phòng hộ trước nới lỏng tiền tệ. Bài viết cho rằng các dự báo này thận trọng so với mức tăng trưởng kép 63% mỗi năm trong 10 năm qua của bitcoin, nhưng vẫn hợp lý.
- Microsoft công bố chương trình trợ cấp thôi việc tự nguyện cho 60.000 nhân viên trên toàn cầu
Microsoft công bố chương trình trợ cấp thôi việc tự nguyện cho khoảng 60.000 nhân viên, tương đương hơn một phần tư lực lượng lao động toàn cầu, nhằm kiểm soát chi phí và hỗ trợ các khoản đầu tư AI, theo Reuters. Chương trình áp dụng cho nhân viên đủ điều kiện ở Canada, Ấn Độ, Anh và Mỹ ở cấp bậc 70 trở xuống, thuộc các bộ phận như AI, tài chính, Copilot, nhân sự, Xbox và Windows + Devices; bộ phận tiếp thị, kinh doanh thương mại và bảo mật không nằm trong chương trình. Đợt này nối tiếp một đề nghị trước đó trong năm cho khoảng 9.000 nhân viên Mỹ (7% lực lượng lao động Mỹ), và vào tháng 7 công ty đã cắt 4.800 việc làm, khoảng 2,1% nhân sự toàn cầu. Theo dự báo được báo cáo, Microsoft sẽ chi khoảng 175 tỷ USD cho chi tiêu vốn trong năm dương lịch 2026, và công ty có 223.000 nhân viên toàn thời gian tính đến ngày 30 tháng 6 năm 2026.
- Đồng sáng lập Zcash kêu gọi ngừng tài trợ chương trình trợ cấp 'hơn 125 triệu USD'
Đồng sáng lập Zcash Sean Bowe đề xuất chấm dứt dòng tài trợ tự động cho Zcash Community Grants (ZCG), cho rằng quỹ của tổ chức này đã có hơn 125 triệu USD và đủ để tiếp tục tài trợ dự án mà không cần khoản chi tự động thêm. Trong đề xuất nháp trên GitHub, phần 8% trợ cấp khối ZEC hiện thuộc ZCG sẽ được chuyển sang quỹ dự trữ bền vững của mạng lưới đến hết giai đoạn tài trợ hiện tại vào năm 2028, còn các quỹ hiện có không thay đổi. Theo bảng điều khiển của ZCG, tổ chức này nắm 91.453 ZEC và 8,8 triệu USD tiền mặt, với 2,4 triệu USD cam kết tài trợ chưa giải ngân; riêng lượng ZEC trị giá khoảng 111 triệu USD tại thời điểm đưa tin. Trước đó vào tháng 9, Haseeb Qureshi của Dragonfly đề xuất chấm dứt quỹ phát triển Zcash khi giai đoạn tài trợ hiện tại kết thúc, vì quỹ có nguy cơ bị 'chính trị hóa' khi giá trị tiến gần mức 100 triệu USD.
Nhận bản tin trên Telegram, Zalo
Tham gia kênh Upside trên Telegram hoặc nhóm Zalo để nhận bản tin chứng khoán Việt Nam và vàng lúc 8:00, 19:00 các ngày giao dịch và tổng kết tuần sáng thứ Bảy.